Leitfaden
Worauf Sie bei der Wahl eines Anbieters für edle Weine achten sollten.
Von außen sehen die meisten Anbieter für edle Weine ähnlich aus: Zugang zu Liv-ex, Lagerung unter Zollverschluss, ein Portfoliomanager und eine Liste bekannter Erzeuger. Die Unterschiede, auf die es ankommt, stehen in den Konditionen: wem der Wein gehört, was er jedes Jahr kostet, was der Ausstieg kostet und was geschieht, wenn der Anbieter seine Tätigkeit einstellt.
Diese Fragen würden wir jedem Anbieter stellen, auch uns selbst. Auf jede folgt unsere eigene Antwort, damit Sie einen Maßstab für die anderen haben.
Sieben Fragen
Was Sie jeden Anbieter fragen sollten.
01
Wer hält das Eigentum am Wein, und auf wessen Namen wird er gelagert?
Liegt der Wein auf den Namen des Anbieters, in einer gemeinschaftlichen Struktur oder hinter einem Anspruchsschein, hängt Ihre Position vom Anbieter ab. Ist er auf Ihren Namen in einem unabhängigen Zolllager registriert, nicht.
Unsere Antwort: Jede Kiste ist auf Ihren Namen in einem eigenen Konto bei LCB Eton Park registriert, einem von HMRC zugelassenen Zolllager. Wir halten zu keinem Zeitpunkt das Eigentum und sind nicht Ihre Verwahrstelle.
02
Was kostet es jedes Jahr, bevor etwas verkauft wird?
Eine jährliche Verwaltungsgebühr wird jedes Jahr auf den Wert des gesamten Portfolios berechnet, ob sich etwas bewegt hat oder nicht. Über fünf Jahre oder länger summiert sie sich.
Unsere Antwort: Keine jährliche Verwaltungsgebühr, keine Grundgebühr, keine Einrichtungsgebühr und keine Verwahrgebühr. Lagerung und Versicherung werden zum Selbstkostenpreis weitergegeben und direkt vom Lager an Sie berechnet, ab £12 je Kiste mit 12 Flaschen pro Jahr.
03
Wie wird der Wein beschafft, und gibt es einen Aufschlag?
Ein Anbieter, der Wein aus eigenem Bestand anbietet, setzt seinen eigenen Preis, und die Marge steckt darin. Fragen Sie, was der Wein zu Handelskonditionen gekostet hat und ob Sie die Rechnung sehen.
Unsere Antwort: Wir beschaffen zu Handelskonditionen über unsere Liv-ex-Mitgliedschaft und unser Négociant-Netzwerk, ohne Aufschlag beim Erwerb, und Sie sehen die Rechnung.
04
Was kostet der Ausstieg?
Bei den Ausstiegskonditionen werden Kosten am leichtesten übersehen. Fragen Sie nach dem Satz bei vollständiger Auszahlung ebenso wie bei einem Verkauf, und ob er für anderswo erworbenen Wein abweicht.
Unsere Antwort: 2 % des bestätigten Verkaufserlöses für Wein, den wir beschafft haben, einmalig berechnet, wenn ein Verkauf abgerechnet ist, und vom Erlös abgezogen. Für Wein, der von einem anderen Anbieter übertragen wurde, 2 %, wenn der Erlös bei uns wieder angelegt wird, und 7 %, wenn er ausgezahlt wird. Vor der Abrechnung eines Verkaufs wird nichts berechnet.
05
Wie wird der Bestand bewertet, und wie wird er verwertet?
Eine Bewertung sollte einen Preis verwenden, den der Markt anerkennt, ihr Datum tragen und jede Anpassung begründen. Die Verwertung sollte über einen Markt mit laufenden Geboten laufen, nicht über einen einzigen Käufer.
Unsere Antwort: Bewertet wird zu Liv-ex-Mittelpreisen, dem Mittelwert aus laufendem Geld- und Briefkurs an der Börse, die der Handel nutzt. Verwertet wird ein Bestand, indem er auf Liv-ex gegen laufende Gebote eingestellt wird. Der Nettoerlös wird innerhalb von fünf bis zehn Werktagen nach Abrechnung überwiesen.
06
Was geschieht, wenn der Anbieter seine Tätigkeit einstellt?
An dieser Frage zeigt sich der Unterschied zwischen Eigentum am Wein und einem Risiko gegenüber dem Anbieter.
Unsere Antwort: Mit Ihrem Wein geschieht nichts. Er steht auf Ihren Namen im Zolllager, und Sie können jedes andere Haus oder jeden anderen Broker mit der Betreuung beauftragen.
07
Ist das reguliert, und welcher Schutz besteht?
Physischer Wein, der als Anlage gehalten wird, ist in Großbritannien kein reguliertes Anlageprodukt. Ein Anbieter sollte das offen sagen, statt Sie etwas anderes annehmen zu lassen.
Unsere Antwort: Nein. Cellar Advisor ist nicht von der Financial Conduct Authority zugelassen oder beaufsichtigt, und Sie haben keinen Zugang zum Financial Services Compensation Scheme oder zum Financial Ombudsman Service. Wir sagen das auf jeder Seite.
Zwei Gebührenmodelle
Dieselbe Summe über fünf Jahre, bei unverändertem Wert.
Manche Anbieter berechnen eine jährliche Verwaltungsgebühr auf den Wert des Portfolios. Andere, darunter wir, berechnen eine Provision nur dann, wenn ein Verkauf abgerechnet ist. Die Darstellung vergleicht allein die Gebühren auf dieselben £100,000.
Modell mit jährlicher Verwaltungsgebühr
£7,500
Verwaltungsgebühr von 1,5 % des Werts pro Jahr auf £100,000, fünf Jahre gehalten, bei unverändertem Wert
Fällt an, ob sich der Bestand bewegt hat oder nicht.
Cellar Advisor
£2,000
2 % Provision auf einen Verkaufserlös von £100,000, bei unverändertem Wert
Einmalig, wenn ein Verkauf abgerechnet ist. Ohne Verkauf wird nichts berechnet.
Die Darstellung zeigt ausschließlich Gebühren. Der Satz von 1,5 % ist ein Beispiel und kein Angebot eines bestimmten Anbieters. Sie unterstellt einen unveränderten Wert und ist keine Prognose. Lagerung und Versicherung fallen in beiden Modellen an; bei uns werden sie zum Selbstkostenpreis weitergegeben und von LCB Eton Park berechnet.
Unsere Konditionen
Die Konditionen von Cellar Advisor im Überblick.
- Verwaltungsgebühr
- Keine. Keine Grundgebühr, keine Einrichtungsgebühr, kein Aufschlag beim Erwerb, keine Verwahrgebühr.
- Provision
- 2 % des bestätigten Verkaufserlöses für Wein, den wir beschafft haben, einmalig bei Abrechnung eines Verkaufs.
- Übertragener Wein
- 2 % des bestätigten Erlöses bei Wiederanlage bei uns, 7 % bei Auszahlung.
- Mindestbetrag
- Für ein erstes Gespräch keiner. Portfolios werden in jeder Größenordnung aufgebaut.
- Eigentum
- Auf Ihren Namen in einem eigenen Konto bei LCB Eton Park, einem von HMRC zugelassenen Zolllager. Wir halten zu keinem Zeitpunkt das Eigentum.
- Lagerung und Versicherung
- Zum Selbstkostenpreis, direkt vom Lager berechnet, ab £12 je Kiste mit 12 Flaschen pro Jahr. Die Versicherung zum aktuellen Liv-ex-Marktwert ist enthalten.
- Bewertung
- Zu Liv-ex-Mittelpreisen.
- Verwertung
- Über Liv-ex gegen laufende Gebote. Nettoerlös innerhalb von fünf bis zehn Werktagen nach Abrechnung.
- Regulierung
- Nicht von der Financial Conduct Authority beaufsichtigt. Kein Schutz durch das Financial Services Compensation Scheme oder den Financial Ombudsman Service.
- Standorte
- Knightsbridge, London, und Dubai. Liv-ex-Mitglied.
Unsere Provision ist eine Dienstleistung aus Großbritannien, auf die Mehrwertsteuer anfällt, soweit sie einschlägig ist.
Häufige Fragen.
Worauf sollte ich bei einem Anbieter für edle Weine achten?
Wem der Wein gehört und wo er lagert, was er jedes Jahr kostet, bevor etwas verkauft wird, was der Ausstieg kostet, wie Bestände bewertet und verwertet werden, und ob der Anbieter offen sagt, dass edle Weine kein reguliertes Anlageprodukt sind. Lassen Sie sich jede Antwort schriftlich geben.
Berechnen Anbieter für edle Weine Verwaltungsgebühren?
Manche berechnen eine jährliche Verwaltungsgebühr auf den Wert des Portfolios, manche nicht. Cellar Advisor berechnet keine jährliche Verwaltungsgebühr. Berechnet wird eine Provision von 2 % auf den bestätigten Verkaufserlös, einmalig, wenn ein Verkauf abgerechnet ist.
Wem gehört der Wein bei Cellar Advisor?
Ihnen. Jede Kiste ist auf Ihren Namen in einem eigenen Konto bei LCB Eton Park registriert, einem von HMRC zugelassenen Zolllager. Cellar Advisor hält zu keinem Zeitpunkt das Eigentum.
Was kostet die Lagerung edler Weine unter Zollverschluss?
Bei Cellar Advisor werden Lagerung und Versicherung zum Selbstkostenpreis weitergegeben und direkt von LCB Eton Park berechnet, ab £12 je Kiste mit 12 Flaschen pro Jahr, einschließlich der Versicherung zum aktuellen Liv-ex-Marktwert.
Was berechnet Cellar Advisor beim Ausstieg?
2 % des bestätigten Verkaufserlöses für Wein, den Cellar Advisor beschafft hat. Für Wein, der von einem anderen Anbieter übertragen wurde, 2 %, wenn der Erlös bei Cellar Advisor wieder angelegt wird, und 7 %, wenn er ausgezahlt wird.
Gibt es einen Mindestbetrag?
Nein. Für ein erstes Gespräch gibt es keinen Mindestbetrag, und Portfolios werden in jeder Größenordnung aufgebaut.
Ist die Anlage in edle Weine reguliert?
Nein. Edle Weine sind ein Sachwert und kein reguliertes Anlageprodukt. Cellar Advisor ist nicht von der Financial Conduct Authority zugelassen oder beaufsichtigt, und Kunden haben keinen Zugang zum Financial Services Compensation Scheme oder zum Financial Ombudsman Service. Kapital ist Risiken ausgesetzt.
Ein offenes Gespräch, ohne Mindestbetrag.
Risikohinweis
Kapital ist Risiken ausgesetzt. Der Wert edler Weine kann sowohl steigen als auch fallen, und Sie erhalten möglicherweise weniger zurück, als Sie investiert haben. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit lässt keine Rückschlüsse auf zukünftige Ergebnisse zu. Edle Weine sind ein Sachwert, und die Anlage darin unterliegt nicht der Aufsicht der Financial Conduct Authority. Sie haben keinen Zugang zum Financial Services Compensation Scheme oder zum Financial Ombudsman Service. Edle Weine sind nicht liquide, und ihr Verkauf kann Zeit in Anspruch nehmen. Cellar Advisor erbringt keine Finanz-, Anlage- oder Steuerberatung. Bitte holen Sie vor jeder Anlageentscheidung unabhängigen Rat ein.